Forex Strategy Corner: Devisenoptionen Risikoumkehr Trading-Strategie Optionen Marktrisikowechselungen sind seit langem bekannt als ein Maßstab für die Finanzmarktstimmung, und dieser Artikel hebt zwei Schlüsselstrategien bei der Verwendung von Devisenoptionsrisikowechselungen für den Handel mit großen Währungspaaren hervor. Mit automatisierten Trading-Software können wir die hypothetische Leistung solcher Systeme und machen vorausschauende Prognosen auf wichtige Währungspaare. FX-Optionen Risiko-Umkehrungen: Was sind sie und wie können wir sie verwenden In unserem letzten Forex Strategy Corner Artikel. Diskutierten wir die Bedeutung der Volatilitätserwartungen bei der Preisgestaltung von FX-Optionen und deren Verwendung bei der Bewertung der Marktbedingungen. FX-Optionen Risikoumkehrungen nehmen die Volatilitätsanalyse einen Schritt weiter und verwenden sie, um die Marktbedingungen nicht vorherzusagen, sondern als Maßstab für die Stimmung auf einem bestimmten Währungspaar. Da die implizite Volatilität eine der wichtigsten Determinanten eines optionrsquos Preises ist, verwenden wir sie als Proxy für die Marktnachfrage nach einer bestimmten Option. Wenn wir also implizite Volatilitätswerte über eine Reihe von Optionen hinweg vergleichen, können wir ein Gefühl für Trader-Stimmung in einer Richtung für ein bestimmtes Währungspaar erhalten. Risk Reversals vergleichen die Volatilität bezahlt auf der Geld-Anrufe versus aus der Geld-Puts. Eine aggressiv aus dem Geld (OTM) - Option wird oft als ein spekulatives Wette, dass die Währung scharf in Richtung des Ausübungspreises zu bewegen. Das ldquoVolatility Smilerdquo Diagramm unten stellt Volatilitymdashour Proxy für demandmdashfor OTM Anrufe und puts dar. Volatilität lächelt am häufigsten zeigen, dass die Händler bereit sind, höhere implizite Volatilität Preise zahlen, wie der Ausübungspreis aggressiv aus dem Geld wächst. Wir interessieren uns später für die relative Form der Kurve. Das Diagramm zeigt, dass Optionshändler eine signifikante Volatilitätsprämie für OTM EURUSD-Putings gegenüber den entsprechenden Anrufen zahlen. Wir können äquivalent OTM-Puts und Call mit einer einzigen Zahl vergleichen: die Risikoumkehr. Risikoumkehrung Implizite Volatilität auf OTM Call ndash Implizierte Volatilität auf OTM setzen die Verwendung von Risikoumkehrungen voraus, um den Preis vorherzusagen In unserer FX Options Weekly Forecast verwenden wir Risk Reversals, um Trends und Trendveränderungen für wichtige Währungspaare abzuschätzen. Dennoch haben wir festgestellt, dass es ein bisschen schwieriger ist, die absolute Risk Reversal Number bei der Erstellung von Set-Strategien zu verwenden, da unterschiedliche Dynamiken über Währungspaare die Standardisierung von Strategieregeln komplizieren. Als solches destillieren wir die Risikowechselzahl in ein rollendes 90-Tage-Perzentil. Dies sagt uns, wie bullish oder bearish FX Options Tradersrsquo Stimmung in Bezug auf die vorangegangenen 90 Handelstage ist. Warum 90 Börsentage Eine Studie der EURUSD stellt fest, dass eine solche Zeitspanne besonders erfolgreich war, wenn sie für viele der Jahre 2009 und 2010 auf bemerkenswerte Tops und Böden stieg. Die unten stehende Tabelle zeigt, dass der EURUSD bei der 90-Tage-FX einige wichtige Tops und Böden gesetzt hat Optionen Risikoumkehr Hit 100 und 0 Prozent, respectively. So werden wir dieses Konzept in zwei verschiedene Strategien umsetzen, die historisch einen fairen Erfolg über verschiedene Währungspaare gehabt haben. Mit algorithmischen Handelssoftware, werden wir FX Options Risk Reversals Daten in gemeinsame Text-basierte Tabellenkalkulation Dateien herunterladen und importieren sie in FXCMs Strategy Trader Software. Mit dieser Software können wir die historische Rentabilität und die theoretische Tragfähigkeit der beiden vorgeschlagenen Strategien bestimmen. Forex-Optionen Risk Reversals Range Trading-Strategie Eintrag Regel: Wenn die Risikobereitschaft trifft seinen untersten 5. Perzentil in den letzten 90 Tagen, kaufen. Wenn es seinen fünften Perzentil trifft, verkaufen. Stop Loss: Keine standardmäßig Take Profit. Keine durch Standard Exit Rule: Schließen Sie die Long-Position, wenn die Risk Reversal die 45. Perzentile oder höher trifft. Decken Sie die Short-Position ab, wenn die Risikoumkehr das 55. Perzentil oder darunter trifft. Ergebnisse für Devisenoptionen Risikoumkehr Range Handelsstrategie Wie sich aus dem EURUSD-Chart ergibt, hat sich diese Strategie im EURUSD historisch sehr gut entwickelt. Durch den dargestellten Zeitrahmen lieferten die Risikoumkehr-Extreme in beiden Richtungen genaue Signale für Umkehr und große Timing-Werkzeuge. Ein wesentlicher Nachteil dieser Ergebnisse ist jedoch, dass die gleichen Prinzipien nicht für alle Währungspaare funktionieren. Diese Bereichshandelsstrategie hat sich in den EURUSD-, USDJPY - und USDCHF-Paaren in den vergangenen Jahren relativ hypothetisch erholt. Doch die gleiche Strategie, die auf dem britischen PoundUS Dollar Paar verwendet wird, hat konsistente und große Verluste gesehen. Die hypothetische Eigenkapitalkurve oben betont, dass die gleiche Strategie das GBPUSD-Paar sehr schlecht gehandelt hätte. Man kann spekulieren, warum dies der Fall sein mag, aber es scheint relativ klar, dass wir einen anderen Ansatz benötigt hätten, um große Schwankungen in diesem oft volatilen Währungspaar zu fangen. Seine Tendenz, anhaltende Trends einzugeben, ist vielleicht einer der Gründe, warum es nicht für dieses ldquoRange Tradingrdquo-style System geeignet ist. Daher sind wir überlassen, unsere zweite Handelsstrategie zu diskutieren: Forex-Optionen Risikobereitschaft Breakout Trading-Strategie Eintrag Regel: Wenn die Risikobereitschaft trifft ihre untere 5. Perzentil oder darunter, wie es in den letzten 90 Tagen betrifft, gehen kurz. Wenn es seinen fünften Perzentil oder oben schlägt, gehen Sie lang. Stop Loss: Keine standardmäßig Take Profit. Keine durch Rückstellung Ausnahmeregel: Schließen Sie die lange Position, wenn die Risikoumkehr sein 70. Perzentil oder darunter trifft. Decken Sie die Short-Position ab, wenn die Risikoumkehr das 30. Perzentil oder mehr erreicht. Ergebnisse für Forex-Optionen Risikobereitschaft Breakout Trading-Strategie Da das britische Pfund besonders schlecht mit dem Range-Trading-System durchgeführt, sollte es relativ wenig Überraschung zu sehen, dass es ein Outperformer mit der ungleichen Breakout-Stil Handelsstrategie ist. Die oben genannte Handelskurve sieht ehrlich zu gut aus, um wahr zu sein, da die Strategie hypothetisch einen wirklich beeindruckenden Performance Trading auf dem GBPUSD-Paar genossen hat. Und obwohl die vergangene Leistung niemals eine Garantie für zukünftige Ergebnisse ist, deuten solche konsistente Gewinne darauf hin, dass es mehr zu solchen Gewinnen als reinen Zufall gibt. Die Strategie hat ähnliche Strecken der Outperformance mit dem australischen DollarUS Dollar Währung Paar genossen, aber keine Eigenkapital Kurven sehen so gut wie die GBPUSD. Der plötzliche Abschwung der Wertentwicklung in der AUDUSD-Aktienkurve betont, dass niemals die ganze Zeit gearbeitet wird, und sicherlich wurden diese Strategien mit dem Nutzen der Nachsicht entwickelt. Doch die relativ intuitiven Regeln hinter den Strategien sollten etwas Wahrheit halten. Der Versuch, genaue Handelsparameter zu quantifizieren, ist konsequent schwierig, und die Entwicklung von etwas, das gut funktioniert als ein vollständig automatisiertes System ist weit von einer einfachen Aufgabe. Risikowechselungen zeigen jedoch einige Versprechen unter Verwendung verschiedener Handelsstile auf den Haupt-Währungspaaren, und dies deutet darauf hin, dass wir sie als einen weiteren bestätigenden Indikator in der Zeitmessung von mittel - bis längerfristigen Swing-Trades verwenden können. Zeigen Sie Updates auf FX-Optionen-Risiko-Umkehrungen und diese zwei Handelstile jeden Mittwoch auf DailyFXrsquos technischer Abschnitt an. Vergangene und zukünftige Berichte erscheinen unter ldquoForex Optionen Weekly Forecastrdquo. Vorherige Artikel dieser Serie anzeigen: Klicken Sie auf die Registerkarte unten, die ldquoPrevious Artikel von Forex-Strategie Cornerrdquo liest. Geschrieben von: David Rodriacuteguez, Quantitativer Stratege für DailyFX Um diese E-Mail-Verteilerliste von autorrsquos hinzuzufügen, senden Sie eine E-Mail an drdriguezdailyfx mit Betreff ldquoDistribution Listrdquo. DailyFX bietet Forex-News und technische Analysen zu den Trends, die die globalen Devisenmärkte beeinflussen. Deciphering Risk Reversal Data Joined Aug 2006 Status: Mitglied 17 Beiträge Ich habe ein Risiko-Umkehr-Diagramm, das ich aus FXCM newsfeed unten erhalten haben: ltTABLE stylequotWIDTH: 510pt BORDER - COLLAPSE: collapsequot ZelleSpacing0 ZellePadding0 width680 border0 x: strgtltCOLGROUPgtltCOL stylequotWIDTH: 126pt mso-width-source: Benutzermenge mso-width-alt: 6144quot Breite168gtltCOL stylequotWIDTH: 48ptquot span8 width64gtltTBODYgtltTR stylequotHöhe: 15.75ptquot Höhe21gtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER - LINKS: fffefd WIDTH: 126pt border-bottom: fffefd HÖHE: 15.75pt background-color: transparentquot width168 height21gtltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd WIDTH: 48pt border-bottom: fffefd background-color: transparentquot Width64gtltTDgtltTD classxl24 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKE: fffefd BREITE: 240pt BORDER-BOTTOM: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparent mso-ignore: colspanquot width320 colSpan5gt 1 MONAT - 1 JAHR RISIKO REVERSAL ltTDgtltTD stylequotBORDER-RIGHT: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKE: fffefd BREITE: 48pt BORDER-BOTTOM: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquot width64gtltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BREITE: 48pt BORDER-BOTTOM: fffefd BACKGROUND-COLOR : Transparenter quot width64gtltTDgtltTRgtltTR stylequotHEIGHT: 15ptquot height20gtltTD classxl23 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HÖHE: 15pt BACKGROUND-COLOR: transparentquot height20gt 14:53 GMT 25. September ltTDgtltTD classxl23 stylequotBORDER-RIGHT: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgt 1M RR ltTDgtltTD classxl23 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgtltTDgtltTD classxl23 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgt 3M RR ltTDgtltTD classxl23 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd HINTERGRUND - Farbe: transparentquotgtltTDgtltTD classxl23 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 6M RR ltTDgtltTD classxl23 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd BORDER - bottom: fffefd background-color: transparentquotgtltTDgtltTD classxl23 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 1YR RR ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd Borderline LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgtltTDgtltTRgtltTR stylequotHEIGHT: 12.75ptquot height17gtltTD classxl22 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HÖHE: 12.75pt HINTERGRUND-FARBE: transparentquot Höhe17 x : strquotUSDJPY 116,61 quotgt USDJPY 116,61 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquot x: strquot0.71.0 quotgt 0.71.0 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP : Fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquot x: strquot0.71.0 quotgt. BORDER-LINKS: fffefd BORDER-LINKE: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd BACKGROUND-FARBE: transparentquot x: strquot0.71.0 quotgt 0.71.0 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt JC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.91.2 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt JC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left : fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 1.11.4 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt JC ltTDgtltTRgtltTR stylequotHEIGHT: 12.75ptquot height17gtltTD classxl22 stylequotBORDER - RIGHT: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HÖHE: 12.75pt HINTERGRUND-FARBE: transparentquot Höhe17 x: strquotEURUSD 1.2737 quotgt EURUSD 1.2737 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LEFT : fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.10.3 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt EC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RIGHT: fffefd Borderline TOP: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.20.4 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt EC ltTDgtltTD stylequotBORDER - RIGHT: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgt 0.20.4 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RIGHT: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd BACKGROUND - FARBE: transparentquotgt EC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgt 0.20.5 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER - bottom: fffefd background-color: transparentquotgt EC ltTDgtltTRgtltTR stylequotHEIGHT: 12.75ptquot height17gtltTD classxl22 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd HÖHE: 12.75pt background-color: transparentquot height17 x: strquotEURJPY 148,53 quotgt EURJPY 148,53 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.60.9 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd BORDER - bottom: fffefd background-color: transparentquotgt JC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.60.9 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt JC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.60.9 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RIGHT: Fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgt JC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd BACKGROUND-COLOR: transparentquotgt 0.60. 9 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt JC ltTDgtltTRgtltTR stylequotHEIGHT: 12.75ptquot height17gtltTD classxl22 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd HÖHE: 12.75pt background-color: transparentquot height17gt EURGBP 0,6709 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.00.3 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RIGHT : Fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgt EC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd BACKGROUND-COLOR: transparentquotgt 0.10 0,3 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt EC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgt 0.10.4 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RIGHT: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-LINKS: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.10.4 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt EC ltTDgtltTRgtltTR stylequotHEIGHT: 12.75ptquot height17gtltTD classxl22 stylequotBORDER - RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HÖHE: 12.75pt HINTERGRUND-FARBE: transparentquot Höhe17 x: strquotGBPUSD 1.8984 quotgt GBPUSD 1.8984 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RIGHT: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.00.3 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt SC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP : fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.10.4 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt SC ltTDgtltTD stylequotBORDER - RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgt 0.10.4 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RIGHT: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd BACKGROUND-COLOR : Fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTT: fffefd BORDER-BOTT: fffefd BORDER-BOTT: fffefd BORDER-BOTT: fffefd BORDER - UNTEN: fffefd background-color: transparentquotgt SC ltTDgtltTRgtltTR stylequotHEIGHT: 12.75ptquot height17gtltTD classxl22 stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd HÖHE: 12.75pt background-color: transparentquot height17 x: strquotUSDCHF 1,2390 QUALITÄT: fffefd BORDER-LINK: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTT: fffefd BORDER-BOTT: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER - UNTEN: fffefd background-color: transparentquotgt CC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.20.5 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd BORDER - Links: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt CC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd background-color: transparentquotgt 0.20.5 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RIGHT: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKE: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgt CC ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd BORDER-TOP: fffefd BORDER-LINKS: fffefd BORDER-BOTTOM: fffefd BACKGROUND-COLOR: transparentquotgt 0.30.5 ltTDgtltTD stylequotBORDER-RECHTS: fffefd border-top: fffefd border-left: fffefd border-bottom: fffefd HINTERGRUND-FARBE: transparentquotgt CC ltTDgtltTRgtltTBODYgtltTABLEgt Registriert Juni 2006 Status: Mitglied 380 Beiträge In der FX Trading Station 2.0 Nachrichten softwares Signale Technische Levels amp gibt Abschnitt Risikowechsel unter dem Reiter Optionen. Im Folgenden finden Sie weitere Informationen über die Risikoumkehr, um Ihre Analyse ihrer Rolle in den Devisenmärkten zu ergänzen. Die Risikowechselfunktion kann Händler bei der Messung der Marktstimmung unterstützen. Sie sind definiert als der Unterschied in der Volatilität zwischen ähnlichen aus dem Geld (25 Delta-) Call-und Put-Optionen. Die Risikoumkehr wird durch Subtraktion der Volatilität des Anrufs von der Volatilität der Put abgeleitet. Eine Bias in Richtung einer über die andere kann zeigen, welche Richtung Händler erwarten, dass der Preis zu brechen. Statt diese Optionen anzugeben, zitieren Händler ihre Volatilität. Eine positive Risikoumkehr bedeutet, dass die Volatilität der Anrufe größer als die Volatilität ähnlicher Puts ist, die das als auf einem Rückgang der Währung auf einem Anstieg wetten mehr Marktteilnehmer schon sagt, und umgekehrt, wenn die Risikoumkehr negativ ist. Eine Beispielzeile des News-Plug-Ins erscheint unten. 10.55 GMT 27. Juli 1M RR 3M RR 6M RR 1YR RR - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - USDJPY 112.62 0.30.5 JC 0.60.9 JC 0.81.1 JC 0.91.2 JC die obige visuelle ist ein Beispiel für das Risiko für die Umkehrung USDJPY Paar und impliziert Yen Vorspannung nach oben (zu der Zeit dieses Beispiels) . Die obere Zeile listet den Zeitrahmen in Intervallen von 1, 3, 6 und 12 Monaten auf. Unter jedem Zeitpunkt wird die Richtungsvorspannung der Volatilität angegeben. Die Volatilität unter den 1-Monats Risikoumkehr (0.3.05) impliziert ein Aufwärts Bias in Richtung des Yen (zum Zeitpunkt dieses Beispiels). Die letzten beiden Buchstaben beziehen sich auf die Währung und den Optionstyp (in diesem Fall einen japanischen Yen-Aufruf). Der Unterschied zwischen den beiden Zahlen ist die Ausbreitung der Option. Insgesamt bedeutet diese Risikoumkehr, wie durch die Option Volatilität angezeigt, dass der Yen über mehrere Zeitrahmen (zum Zeitpunkt dieses Beispiels) eine Aufwärts-Bias aufweist. Eine Notation von 0,10.1 AR würde anzeigen, dass die Option Volatilität keine Richtungsvorspannung für den angegebenen Zeitraum zeigt. Definitionen amp Abkürzungen RR Risk Reversal AR Durchschnittliches Risiko EP Euro Put EC Euro Rufen JC Yen Rufen JP Yen Setzen CC Swiss Call CP Schweizer Put SC Sterling Call SP Sterling Put
No comments:
Post a Comment